(Kurzy.cz)
Investice do amerických ETF může díky nové dani místo očekávaného zisku naopak přinést reálné ztráty
S účinností od 1. ledna letošního roku americké ministerstvo financí a daňový úřad (IRS) zavedly nové předpisy týkající se zdanění některých druhů veřejně obchodovatelných cenných papírů v držení zahraničních osob. Na nerezidenty se tak nově vztahuje 10% zdanění na podíly v Master Limited Partnership (MLP), Publicly Traded Partnerships (PTP) a některých Exchange Traded Funds (ETF). Právě posledně zmiňovaný druh cenných papírů je přitom domácími investory poměrně výrazně využíván.
Zmiňovaná 10% daň nicméně není zdaněním zisku, jak by se možná na první pohled mohlo zdát. Vztahuje se na příjem z prodeje. Jinými slovy příslušný obchodník s cennými papíry v USA automaticky získanou hrubou částku z prodeje poníží o 10 %. Z teoreticky ziskové pozice může být rázem reálná ztráta.
Příklad:
Český investor nakoupí 100 ETF za kurz 50 USD. Tedy celkem za 5 000 USD.
Kurz daného cenného papíru vzroste, investor prodá pozici za kurz 55 USD. Celkem tedy za 5 500 USD. Díky zmiňovanému 10% zdanění však reálně u obchodníka získá výnos jen 4 950 USD. Investice tak místo očekávaného zisku přinese reálně procentní ztrátu. Příklad navíc pro zjednodušení nezahrnuje poplatky za obchod, se kterými je jinak nutno také kalkulovat.
Vydělat na daňově „zasažených“ cenných papírech je tak nyní mnohem obtížnější, resp. musí dosáhnout vyššího kurzového zhodnocení či držiteli přinést jiný dostatečně vysoký výnos například v podobě dividend. V návaznosti tak na domácím trhu dokonce někteří obchodníci s cennými papíry přestali umožňovat klientům otevírat na daných titulech nové pozice.
Důvodem nových regulí má být efektivnější zdanění tzv. Partnerships. Ty se chovají obdobně jako například některé akciové tituly, nicméně režim zdanění je pro ně nastaven optimálněji. Zmiňované ETF jsou poté jejich obdobou. Zdanění závisí na různých skutečnostech a u některých cenných papírů může být v USA nastavena výjimka.
Dle dosavadních zjištění má regulace
dopadat asi na 150 titulů. Převážně komoditních, tedy ve spojení například s ropou,
zemním plynem či zlatem. Týká se ale třeba ETF navázaných na volatilitu trhu,
resp. tzv. index strachu VIX. Ze známých zmínit možno například tituly s označením UCO, UNG, USCI, GLL či SVXY.
Níže přinášíme přehled vybraných cenných papírů, na které by se zmiňovaná daňová úprava měla vztahovat.
ISIN | Symbol | Název |
US92891H1014 | SVIX | -1X SHORT VIX FUTURES ETF |
US92891H3093 | UVIX | 2X LONG VIX FUTURES ETF |
US0917491013 | BITW | BITWISE 10 CRYPTO INDEX FUND |
BMG162341090 | BBU | BROOKFIELD BUSINESS PT-UNIT |
BMG162522756 | BIP PRB | BROOKFIELD INFRASTRUCTUR |
BMG162521014 | BIP | BROOKFIELD INFRASTRUCTURE PA |
USG162522670 | BIP PRA | BROOKFIELD INFRASTRUCTURE PARTNERS |
BMG162491499 | BPYPP | BROOKFIELD PROPERTY PART |
BMG162491564 | BPYPO | BROOKFIELD PROPERTY PART |
BMG162491648 | BPYPN | BROOKFIELD PROPERTY PART |
BMG162582313 | BEP PRA | BROOKFIELD RENEWABLE PAR |
BMG162581083 | BEP | BROOKFIELD RENEWABLE PARTNER |
CA16141A1030 | CSH.UN | CHARTWELL RETIREMENT RESIDEN |
US21258A2015 | SPKX | CONVXTY SHS 1X SPIKES FUTUR |
US21258A1025 | SPKY | CONVXTY SHS DAILY 1.5X SP FU |
US26800L1008 | WEIX | DYNAMIC SHORT SHORT |
CA3874371147 | GRP U | GRANITE REAL ESTATE INVESTME |
US88166A8053 | DEFI | HASHDEX BITCOIN FUTURES ETF |
US46140H1068 | DBA | INVESCO DB AGRICULTURE FUND |
US46140H7008 | DBB | INVESCO DB BASE METALS FUND |
US46138B1035 | DBC | INVESCO DB COMMODITY INDEX T |
US46140H3049 | DBE | INVESCO DB ENERGY FUND |
US46139B1026 | DBV | INVESCO DB G10 CURRENCY HARV |
US46140H6018 | DGL | INVESCO DB GOLD FUND |
US46140H4039 | DBO | INVESCO DB OIL FUND |
US46140H5028 | DBP | INVESCO DB PRECIOUS METALS F |
US46140H2058 | DBS | INVESCO DB SILVER FUND |
US46141D2036 | UUP | INVESCO DB US DOLLAR INDEX B |
US46141D1046 | UDN | INVESCO DB US DOLLAR INDEX B |
US46428R1077 | GSG | ISHARES S&P GSCI COMMODITY I |
BMG540501027 | LAZ | LAZARD LTD-CL A |
BMG1624R1079 | BPYPM | NEW LP PREFERRED UNITS CAD |
CA70214T1012 | PVF.PR.U | PARTNERS VALUE INVEST LP |
CA70214T1194 | PVF.UN | PARTNERS VALUE INVESTMENTS I |
US74347W1302 | SVXY | PROSHARES SHORT VIX ST FUTUR |
US74347Y8883 | UCO | PROSHARES ULTRA BLOOMBERG CR |
US74347Y8701 | BOIL | PROSHARES ULTRA BLOOMBERG NA |
US74347W8745 | ULE | PROSHARES ULTRA EURO |
US74347W6012 | UGL | PROSHARES ULTRA GOLD |
US74347W3530 | AGQ | PROSHARES ULTRA SILVER |
US74347Y8396 | UVXY | PROSHARES ULTRA VIX ST FUTUR |
US74347W2706 | YCL | PROSHARES ULTRA YEN |
US74347Y7976 | SCO | PROSHARES ULTRASHORT BLOOMBE |
US74347Y8131 | KOLD | PROSHARES ULTRASHORT BLOOMBE |
US74347W8828 | EUO | PROSHARES ULTRASHORT EURO |
US74347W3951 | GLL | PROSHARES ULTRASHORT GOLD |
US74347Y8479 | ZSL | PROSHARES ULTRASHORT SILVER |
US74347W5691 | YCS | PROSHARES ULTRASHORT YEN |
US74347W3381 | VIXM | PROSHARES VIX MID-TERM FUT |
US74347Y8545 | VIXY | PROSHARES VIX SHORT-TERM FUT |
US85814R2067 | SPLP PRA | STEEL PARTNERS HOLDINGS LP |
US88166A7063 | TAGS | TEUCRIUM AGRICULTURAL FUND |
US88166A1025 | CORN | TEUCRIUM CORN FUND |
US88166A6073 | SOYB | TEUCRIUM SOYBEAN FUND |
US88166A4094 | CANE | TEUCRIUM SUGAR FUND |
US88166A5083 | WEAT | TEUCRIUM WHEAT FUND |
US91288X1090 | UNL | UNITED STATES 12 MONTH NATUR |
US91288V1035 | USL | UNITED STATES 12 MONTH OIL |
US91167Q1004 | BNO | UNITED STATES BRENT OIL FUND |
US9117171069 | USCI | UNITED STATES COMMODITY INDE |
US9117181043 | CPER | UNITED STATES COPPER INDEX |
US91201T1025 | UGA | UNITED STATES GAS FUND LP |
US91232N2071 | USO | UNITED STATES OIL FUND LP |
US9123183009 | UNG | US NATURAL GAS FUND LP |
Okomentovat na facebooku
Výsledky firem - tržby, zisk
Poslední zprávy z rubriky Akcie ve světě:
Přečtěte si také:
Prezentace
28.03.2024 5 kroků pro pravidelnou údržbu vaší motorové pily
27.03.2024 I elektrická koloběžka musí mít povinné ručení
Okénko investora
Olívia Lacenová, Wonderinterest Trading Ltd.
Revoluce v umělé inteligenci: Nový superčip společnosti Nvidia může změnit svět
Jiří Cimpel, Cimpel & Partneři
Kdy a komu se vyplatí využít DIP (dlouhodobý investiční produkt)
Mgr. Timur Barotov, BHS
Michal Brothánek, AVANT IS
SPILBERK investiční fond SICAV, a.s. se mění k lepšímu aneb Co přinesla Valná hromada
Miroslav Novák, AKCENTA CZ
ČNB pokračuje ve snižování sazeb, proinflačním rizikem slabší koruna
Ali Daylami, BITmarkets
Bitcoin stanovil nové historické maximum – Je už na nákup pozdě?
Petr Lajsek, Purple Trading
Slabá koruna prodraží dovolenou. Kolik si kde letos připlatíme?
Jakub Petruška, Zlaťáky.cz