Jiří Zendulka
(Kurzy.cz)
Akcie ve světě  |  18.01.2023 06:01:18

Investice do amerických ETF může díky nové dani místo očekávaného zisku naopak přinést reálné ztráty

S účinností od 1. ledna letošního roku americké ministerstvo financí a daňový úřad (IRS) zavedly nové předpisy týkající se zdanění některých druhů veřejně obchodovatelných cenných papírů v držení zahraničních osob. Na nerezidenty se tak nově vztahuje 10% zdanění na podíly v Master Limited Partnership (MLP), Publicly Traded Partnerships (PTP) a některých Exchange Traded Funds (ETF). Právě posledně zmiňovaný druh cenných papírů je přitom domácími investory poměrně výrazně využíván.

Zmiňovaná 10% daň nicméně není zdaněním zisku, jak by se možná na první pohled mohlo zdát. Vztahuje se na příjem z prodeje. Jinými slovy příslušný obchodník s cennými papíry v USA automaticky získanou hrubou částku z prodeje poníží o 10 %. Z teoreticky ziskové pozice může být rázem reálná ztráta.

Příklad:

Český investor nakoupí 100 ETF za kurz 50 USD. Tedy celkem za 5 000 USD.

Kurz daného cenného papíru vzroste, investor prodá pozici za kurz 55 USD. Celkem tedy za 5 500 USD. Díky zmiňovanému 10% zdanění však reálně u obchodníka získá výnos jen 4 950 USD. Investice tak místo očekávaného zisku přinese reálně procentní ztrátu. Příklad navíc pro zjednodušení nezahrnuje poplatky za obchod, se kterými je jinak nutno také kalkulovat.

Vydělat na daňově „zasažených“ cenných papírech je tak nyní mnohem obtížnější, resp. musí dosáhnout vyššího kurzového zhodnocení či držiteli přinést jiný dostatečně vysoký výnos například v podobě dividend. V návaznosti tak na domácím trhu dokonce někteří obchodníci s cennými papíry přestali umožňovat klientům otevírat na daných titulech nové pozice.

Důvodem nových regulí má být efektivnější zdanění tzv. Partnerships. Ty se chovají obdobně jako například některé akciové tituly, nicméně režim zdanění je pro ně nastaven optimálněji. Zmiňované ETF jsou poté jejich obdobou. Zdanění závisí na různých skutečnostech a u některých cenných papírů může být v USA nastavena výjimka.

Dle dosavadních zjištění má regulace dopadat asi na 150 titulů. Převážně komoditních, tedy ve spojení například s ropou, zemním plynem či zlatem. Týká se ale třeba ETF navázaných na volatilitu trhu, resp. tzv. index strachu VIX. Ze známých zmínit možno například tituly s označením UCO, UNG, USCI, GLL či SVXY.

Níže přinášíme přehled vybraných cenných papírů, na které by se zmiňovaná daňová úprava měla vztahovat.

ISIN Symbol Název
US92891H1014 SVIX -1X SHORT VIX FUTURES ETF
US92891H3093 UVIX 2X LONG VIX FUTURES ETF
US0917491013 BITW BITWISE 10 CRYPTO INDEX FUND
BMG162341090 BBU BROOKFIELD BUSINESS PT-UNIT
BMG162522756 BIP PRB BROOKFIELD INFRASTRUCTUR     
BMG162521014 BIP BROOKFIELD INFRASTRUCTURE PA
USG162522670 BIP PRA BROOKFIELD INFRASTRUCTURE PARTNERS
BMG162491499 BPYPP BROOKFIELD PROPERTY PART
BMG162491564 BPYPO BROOKFIELD PROPERTY PART
BMG162491648 BPYPN BROOKFIELD PROPERTY PART 
BMG162582313 BEP PRA BROOKFIELD RENEWABLE PAR   
BMG162581083 BEP BROOKFIELD RENEWABLE PARTNER
CA16141A1030 CSH.UN CHARTWELL RETIREMENT RESIDEN
US21258A2015 SPKX CONVXTY SHS 1X SPIKES FUTUR
US21258A1025 SPKY CONVXTY SHS DAILY 1.5X SP FU
US26800L1008 WEIX DYNAMIC SHORT SHORT
CA3874371147 GRP U GRANITE REAL ESTATE INVESTME
US88166A8053 DEFI HASHDEX BITCOIN FUTURES ETF
US46140H1068 DBA INVESCO DB AGRICULTURE FUND
US46140H7008 DBB INVESCO DB BASE METALS FUND
US46138B1035 DBC INVESCO DB COMMODITY INDEX T
US46140H3049 DBE INVESCO DB ENERGY FUND
US46139B1026 DBV INVESCO DB G10 CURRENCY HARV
US46140H6018 DGL INVESCO DB GOLD FUND
US46140H4039 DBO INVESCO DB OIL FUND
US46140H5028 DBP INVESCO DB PRECIOUS METALS F
US46140H2058 DBS INVESCO DB SILVER FUND
US46141D2036 UUP INVESCO DB US DOLLAR INDEX B
US46141D1046 UDN INVESCO DB US DOLLAR INDEX B
US46428R1077 GSG ISHARES S&P GSCI COMMODITY I
BMG540501027 LAZ LAZARD LTD-CL A
BMG1624R1079 BPYPM NEW LP PREFERRED UNITS CAD
CA70214T1012 PVF.PR.U PARTNERS VALUE INVEST LP
CA70214T1194 PVF.UN PARTNERS VALUE INVESTMENTS I
US74347W1302 SVXY PROSHARES SHORT VIX ST FUTUR  
US74347Y8883 UCO PROSHARES ULTRA BLOOMBERG CR
US74347Y8701 BOIL PROSHARES ULTRA BLOOMBERG NA
US74347W8745 ULE PROSHARES ULTRA EURO
US74347W6012 UGL PROSHARES ULTRA GOLD
US74347W3530 AGQ PROSHARES ULTRA SILVER
US74347Y8396 UVXY PROSHARES ULTRA VIX ST FUTUR
US74347W2706 YCL PROSHARES ULTRA YEN
US74347Y7976 SCO PROSHARES ULTRASHORT BLOOMBE
US74347Y8131 KOLD PROSHARES ULTRASHORT BLOOMBE  
US74347W8828 EUO PROSHARES ULTRASHORT EURO
US74347W3951 GLL PROSHARES ULTRASHORT GOLD
US74347Y8479 ZSL PROSHARES ULTRASHORT SILVER
US74347W5691 YCS PROSHARES ULTRASHORT YEN
US74347W3381 VIXM PROSHARES VIX MID-TERM FUT
US74347Y8545 VIXY PROSHARES VIX SHORT-TERM FUT
US85814R2067 SPLP PRA STEEL PARTNERS HOLDINGS LP
US88166A7063 TAGS TEUCRIUM AGRICULTURAL FUND
US88166A1025 CORN TEUCRIUM CORN FUND
US88166A6073 SOYB TEUCRIUM SOYBEAN FUND
US88166A4094 CANE TEUCRIUM SUGAR FUND
US88166A5083 WEAT TEUCRIUM WHEAT FUND
US91288X1090 UNL UNITED STATES 12 MONTH NATUR
US91288V1035 USL UNITED STATES 12 MONTH OIL
US91167Q1004 BNO UNITED STATES BRENT OIL FUND
US9117171069 USCI UNITED STATES COMMODITY INDE
US9117181043 CPER UNITED STATES COPPER INDEX
US91201T1025 UGA UNITED STATES GAS FUND LP
US91232N2071 USO UNITED STATES OIL FUND LP 
US9123183009 UNG US NATURAL GAS FUND LP 

Okomentovat na facebooku


Výsledky firem - tržby, zisk






Zobrazit sloupec 
Kurzy.cz logo
EUR   BTC   Zlato   ČEZ
USD   DJI   Ropa   Erste

Kalkulačka - Výpočet

Výpočet čisté mzdy

Důchodová kalkulačka

Přídavky na dítě

Příspěvek na bydlení

Rodičovský příspěvek

Životní minimum

Hypoteční kalkulačka

Povinné ručení

Banky a Bankomaty

Úrokové sazby, Hypotéky

Směnárny - Euro, Dolar

Práce - Volná místa

Úřad práce, Mzda, Platy

Dávky a příspěvky

Nemocenská, Porodné

Podpora v nezaměstnanosti

Důchody

Investice

Burza - ČEZ

Dluhopisy, Podílové fondy

Ekonomika - HDP, Mzdy

Kryptoměny - Bitcoin, Ethereum

Drahé kovy

Zlato, Investiční zlato, Stříbro

Ropa - PHM, Benzín, Nafta, Nafta v Evropě

Podnikání

Města a obce, PSČ

Katastr nemovitostí

Ochranné známky

Finanční katalog

Občanský zákoník

Zákoník práce

Stavební zákon

Daně, formuláře

Další odkazy

Auto - Cena, Spolehlivost

Registr vozidel - Technický průkaz, eTechničák

Monitoring ekonomiky

Volby, Mapa webu

English version

Czech currency

Prague stock exchange


Ochrana dat, Cookies

 

Copyright © 2000 - 2024

Kurzy.cz, spol. s r.o., AliaWeb, spol. s r.o.

ISSN 1801-8688